وجوه مبادله ای

ساخت وبلاگ

ETF ها نقش عمده ای در تکامل سرمایه گذاری دارند. ما ETF های سرمایه گذاران را ارائه می دهیم که در حاشیه اصلی این تغییر قرار دارند.

  • تکامل ETF
  • نحوه استفاده از ETF
  • راندمان مالیات ETF
  • رویکرد multimanager ما
  • ETF های ما را کاوش کنید
  • بیشتر بدانید

سرمایه گذاری ETF قبلاً در مورد ردیابی یک شاخص تا حد امکان ارزان و منفعل بود. امروز ، ETF ها GAMUT را از بتا منفعل به استراتژیک تا طیف کاملی از استراتژی های فعال به طور فزاینده تخصصی اجرا می کنند. ETF ها همچنین فراتر از سهام دیگر کلاسهای دارایی مانند درآمد ثابت ، کالاها و گزینه های دیگر را تقسیم کرده اند.

تعریف مجدد ETF

ETF چیست؟ETF سبد اوراق بهادار است که مانند یک سهام شخصی در بورس معامله می شود. مزایای اصلی ETF شامل راندمان مالیات ، هزینه های پایین تر ، شفافیت و نقدینگی است.

تکامل ما

بازار ETF همچنان فراتر از گزینه های سرمایه گذاری منفعل گسترش یافته است ، و مجموعه محصول ما نیز همینطور است. ما طیف گسترده ای از ETF های سهام استراتژیک بتا و همچنین ETF های فعال را برای سرمایه گذاران دنبال درآمد ارائه می دهیم.

1 سرمایه گذاری منفعل

  • به طور معمول یک شاخص وزنی با کلاه در بازار را ردیابی می کند
  • وزن درپوش بازار ممکن است بیش از حد غلبه داشته باشد
  • در بخش های خاصی از بازار یا کل بازار قرار بگیرید
  • خطای ردیابی کوچک یا صفر

2 بتا استراتژیک

  • یک شاخص مبتنی بر قوانین را ردیابی می کند که روی وزن کلاه بازار متمرکز نیست
  • ممکن است از غلظت احتمالی وزن کلاه در بازار جلوگیری کند
  • عناصر مدیریت منفعل و فعال را با هم ترکیب می کند
  • اغلب بر اساس تحقیقات دانشگاهی
  • خطای ردیابی بالاتر از منفعل خالص
  • ممکن است مبتنی بر عوامل واحد (اندازه ، ارزش نسبی ، سودآوری ، حرکت ، نوسانات و غیره) باشد یا ممکن است این عوامل را در یک استراتژی چند عاملی ترکیب کند
  • ممکن است برای موقعیت های نمونه کارها اصلی ، نتایج خاص ، افزایش تخصیص منفعل استفاده شود

3 سرمایه گذاری فعال

  • تصمیمات سرمایه گذاری مدیر نمونه کارها و انتخاب امنیت ، نه به یک شاخص با وزن در بازار
  • انعطاف پذیری مدیر بیشتر بر اساس ارزیابی محیط فعلی بازار
  • پتانسیل برای عملکرد/کم کاری
  • خطای ردیابی بالاتر از بتا منفعل و استراتژیک
  • به طور معمول گردش مالی بالاتر
  • ETF ممکن است شفافیت نمونه کارها کمتری داشته باشد (ETF های فعال نیمه شفاف)

رویدادهای کلیدی در تکامل ETF های ایالات متحده

جدول زمانی

First ETF listed

اولین ETF ذکر شده

First strategic beta ETF

اولین بتا ETF استراتژیک

First bond ETF

First active ETF

اولین ETF فعال

First multifactor ETF

اولین ETF چند عاملی

First semitransparent active ETF

اولین ETF فعال نیمه شفاف

معیارهای کلیدی جهان ETF

7. 3 دلار

دارایی های ترکیبی از تمام ETF های ذکر شده در ایالات متحده 1

2،669

تعداد کل ETF های ذکر شده در ایالات متحده 1

908B دلار

سال 2021 یک سال رکورددار برای ETF ها با ورود خالص به 1 تریلیون دلار بود. 1

477

تعداد رکورد ETF های جدید در سال 2021 2 راه اندازی شد

75 ٪

مشاوران گفتند که عملکرد مهمترین ویژگی ETF برای آنها است

90B دلار

ETF های فعال مدیریت شده ، رکورد ورودی را مشاهده می کنند - در 100B دلار - در سال 2021 1

1 Moingstar ، از تاریخ 12/31/21. 2 "سال وحشی دیگر برای ETFS" ، ETF.com ، 1/5/22.

متخصصان و سرمایه گذاران بیشتر از ETF استفاده می کنند

با توجه به هزینه های کم ، راندمان مالیات و شفافیت کلی ، ETF ها اغلب توسط متخصصان سرمایه گذاری بیش از صندوق های متقابل سنتی مورد حمایت قرار می گیرند.

فراتر از منفعل: بتا استراتژیک و ETF های فعال

ETF ها تکامل یافته اند تا روشهای مختلفی را برای سرمایه گذاران برای به دست آوردن قرار گرفتن در معرض بازار ، از بتا خالص استراتژی های شاخص سنتی گرفته تا استراتژی های کاملاً فعال که به هیچ وجه به یک شاخص پایبند نیستند ، تبدیل کند. بتا استراتژیک به عنوان یک زمین میانه تصور می شود که رشته ای مبتنی بر قوانین سرمایه گذاری منفعل را با عملکرد بالقوه مدیریت فعال ترکیب می کند.

پذیرش مشاور ETF در حال رشد است

متخصصان مالی با دسترسی به استراتژی های بیشتر و کلاس های دارایی ، ETF ها را به کیت ابزار و اوراق بهادار سرمایه گذار اضافه می کنند. به عنوان مثال ، مشاوران بیشتری از ETF برای استراتژی های خاص ، از جمله بخش ها ، کلاس های دارایی با درآمد ثابت ، گزینه های دیگر و سرمایه گذاری موضوعی استفاده می کنند.

منبع: "ایالات متحده آمریکاصندوق های مبادله ای مبادله شده 2021 ، "Cerulli Associates ، 2022. برخی از مقادیر ممکن است به دلیل گرد شدن 100 ٪ در کل نباشند.

3 2021 روند در بررسی سرمایه گذاری ، مجله برنامه ریزی مالی.

راندمان مالیات ETF

از بین تمام ETF هایی که توسط 15 حامی بزرگ ایالات متحده اداره می شوند ، تنها 8. 9 ٪ از ETF آنها انتظار می رود سود سرمایه را برای سال 2021 به سهامداران خود توزیع کنند. یکی از دلایلی که ETF ها کارآمد مالیات هستند این است که آنها در مبادله خریداری و فروخته می شوند. سرمایه گذاران به طور معمول مستقیماً با ETF تعامل ندارند. در مقابل ، هنگامی که یک صندوق متقابل یک بازخرید خالص را تجربه می کند ، مجبور است اوراق بهادار را برای جمع آوری پول نقد برای بازپرداخت سرمایه گذاران بفروشد. این می تواند منجر به سود سرمایه برای صندوق شود که باید به سهامداران توزیع شود. در حقیقت ، راندمان مالیات به عنوان یک کاتالیزور اصلی برای ورود قابل توجه به ETF در طی دو دهه گذشته دیده می شود.

آنچه در مورد خرید/فروش ETF ها باید بدانید

درک کنید که چرا حق بیمه/تخفیف ارزش دارایی (NAV) ممکن است رخ دهد

از تجارت در بازار باز/بسته خودداری کنید

از سفارشات محدود استفاده کنید

منبع: داده های Moingstar از تاریخ 12/31/21

4 "ETFS دوباره ارزش خود را برای سرمایه گذاران مشمول مالیات در سال 2021 ثابت کرد ،" Moingstar.com ، 12/27/21. 5 "سرمایه گذاران ETF ایالات متحده که عمدتاً با انگیزه در حفره مالیات ایجاد می کنند ، مطالعه نشان می دهد ،" Financial Times ، 2/14/21.

رویکرد multimanager ما

ما معتقدیم که رویکرد multimanager ما به ETFS به ما امکان می دهد تا برخی از بهترین مدیران جهان را در یک ساختار کم هزینه و شفاف ارائه دهیم. تیم ما از 200+ متخصص که در زمینه تحقیق و نظارت مدیر تخصص دارند بیش از 200 استراتژی جدید دارند و سالانه بیش از 100 جلسه نظارت حضوری را با مدیران برگزار می کنند.

مدیریت سرمایه گذاری Manulife یک مدیر دارایی مستقر با منابع و تخصص جهانی است که در بین سهام ، درآمد ثابت و سرمایه گذاری های جایگزین و همچنین استراتژی های تخصیص دارایی گسترش می یابد.

مشاوران صندوق بعدی پیشگام سرمایه گذاری چند عاملی است. این شرکت برای ده ها سال ایده هایی را که ریشه در آکادمی دارد ، اعمال کرده است و امروز یکی از مدیران محترم در این زمینه است. رویکرد سیستماتیک ابعادی توسط بینش به دست آمده از چندین دهه تحقیق دانشگاهی و تجربه اجرای استراتژی های مبتنی بر قوانین در بازارهای رقابتی پشتیبانی می شود.

ابعاد یک علامت تجاری از مشاوران صندوق بعدی LP است.

ETF های ما را کاوش کنید

سرمایه گذاری شامل خطرات ، از جمله از دست دادن بالقوه اصلی است. این محصولات خطرات فردی زیادی از جمله برخی از موارد منحصر به فرد برای هر صندوق را به همراه دارند. لطفاً برای خطرات اضافی به دفترچه های وجوه مراجعه کنید. این ماده در نظر گرفته نشده است ، و همچنین به عنوان توصیه یا مشاوره ، بی طرفانه یا موارد دیگر ، تفسیر یا تفسیر نمی شود. مدیریت سرمایه گذاری جان هنکوک و نمایندگان و شرکت های وابسته ممکن است جبران خسارت حاصل از فروش و/یا از هرگونه سرمایه گذاری انجام شده در محصولات و خدمات خود دریافت کنند. سهام John Hancock ETF با قیمت بازار (نه NAV) خریداری و فروخته می شود و به صورت جداگانه از صندوق بازخرید نمی شوند. کمیسیون های کارگزاری بازده را کاهش می دهد.

آگهی کلیدی معیارهای

این بروشور جزئیات مربوط به داده های کلیدی را برای هر John Hancock ETF ، از جمله تیک و هزینه ها ارائه می دهد.

بروشور ETF

این بروشور روندهای سرمایه گذاری ETF و چگونگی قرار گرفتن در مدیریت سرمایه گذاری جان هنکوک در حاشیه پیشرو نوآوری ETF را تشریح می کند.

دیدگاههای مرتبط

9 دسامبر 2022

چک لیست سرمایه گذاری ETF برای بازارهای فرار

William O. Creedon

ویلیام ا. کریدون ، مدیر مدیریت سرمایه گذاری ETF Markets John Hancock

سرمایه گذاران ETF می توانند با نگه داشتن چند اصل اساسی ، از جمله مقاومت در برابر اصرار به فروش وحشت ، بازارهای بی ثبات را بهتر طی کنند.

12 اکتبر 2022

از آنجا که وجوه سود را در بازار پایین توزیع می کند ، ETF ها را برای بهره وری مالیاتی در نظر بگیرید

از آنجا که خروجی صندوق های متقابل سهام ، توزیع سود سرمایه را به احتمال زیاد می کند ، بیاموزید که چرا ETF ها تمایل به ساختار کارآمدتر برای سرمایه گذاران دارند.

10 ژانویه 2022

اوراق بهادار فعال ETF چیست؟

Joseph H. Bozoyan, CFA

جوزف اچ. بوزویان ، CFA ، مدیر نمونه کارها ، مدیریت سرمایه گذاری مانولیف جهانی اعتبار

Bradley L. Lutz, CFA

Bradley L. Lutz ، CFA ، مدیر نمونه کارها ، مدیریت سرمایه گذاری Manulife با درآمد چند بخش جهانی

اوراق بهادار ترجیحی می تواند برای سرمایه گذاران که به دنبال درآمد جذاب ، تنوع و برخی حمایت ها در برابر افزایش نرخ بهره هستند ، نقش مهمی در اوراق بهادار داشته باشند.

بیشتر بدانید

سرمایه گذاران: از متخصص مالی خود بپرسید که چگونه اضافه کردن ETF می تواند به شما در بهتر موقعیت مکانی خود در طولانی مدت کمک کند.

متخصصان مالی: در مورد چگونگی ترکیب ETF ها برخی از جذاب ترین ویژگی های استراتژی های فعال و غیرفعال اطلاعات بیشتری کسب کنید.

اطلاعات بیشتر

درخواست جلسه با یک مشاور تجارت مدیریت سرمایه گذاری John Hancock

* یک قسمت مورد نیاز را نشان می دهد

این قسمت مورد نیاز است.

متشکرم

ارسال شما موفق بود

Manulife ، مدیریت سرمایه گذاری Manulife ، طراحی M و مدیریت سرمایه گذاری Manulife و طراحی M Manulife علائم تجاری شرکت بیمه عمر تولید کنندگان است و توسط آن و توسط شرکت های وابسته به آن تحت مجوز استفاده می شود.

صندوق سرمایه گذاری مشترک

© 1999-2022 توزیع کنندگان مدیریت سرمایه گذاری جان Hancock LLC و شرکت های وابسته. عضو FINRA |SIPC ، خیابان 200 برکلی ، بوستون ، MA 02116

برای مشاهده دفترچه راهنما یا دفترچه خلاصه اینجا را کلیک کنید. همچنین ممکن است یکی از متخصصان مالی خود را درخواست کنید یا با تماس با ما در شماره 800-225-5291. دفترچه شامل اهداف سرمایه گذاری ، خطرات ، هزینه ها ، هزینه ها و سایر اطلاعاتی است که باید قبل از سرمایه گذاری با دقت در نظر بگیرید.

برخی از اطلاعات ممکن است توسط سازمانهای خاصی تأیید نشود. لطفاً قبل از استفاده از این اطلاعات با سازمان خود تماس بگیرید.

ETF

John Hancock ETF توسط Foreside Fund Services ، LLC در ایالات متحده توزیع می شود و توسط مشاوران صندوق بعدی LP یا مدیریت سرمایه گذاری Manulife (US) LLC ما تحت تأثیر قرار می گیرد. Foreside وابسته به توزیع کنندگان مدیریت سرمایه گذاری جان هنکوک LLC ، مشاوران صندوق ابعادی LP یا مدیریت سرمایه گذاری Manulife (US) LLC نیست.

سهام ETF از طریق معاملات مبادله ای به قیمت بازار (نه NAV) خرید و فروش می شود و به صورت جداگانه از صندوق بازخرید نمی شود. سهام ممکن است در بازار ثانویه با حق بیمه یا تخفیف نسبت به NAV خود معامله شوند. کمیسیون کارگزاری باعث کاهش بازده می شود.

برای مشاهده دفترچه راهنما یا دفترچه خلاصه اینجا را کلیک کنید. همچنین ممکن است یکی از متخصصان مالی خود را درخواست کنید یا با تماس با ما در شماره 800-225-5291. دفترچه شامل اهداف سرمایه گذاری ، خطرات ، هزینه ها ، هزینه ها و سایر اطلاعاتی است که باید قبل از سرمایه گذاری با دقت در نظر بگیرید.

529

اگر ایالت شما یا ایالت ذینفع تعیین شده شما یک طرح 529 ارائه می دهد، ممکن است بخواهید قبل از سرمایه گذاری در نظر بگیرید که در صورت وجود، مالیات بر درآمد ایالتی یا سایر مزایای دولتی که ارائه می دهد، مانند کمک های مالی، کمک هزینه تحصیلی، و حمایت از طلبکاران.. مالیات دولتی یا سایر مزایا باید یکی از عوامل متعددی باشد که باید قبل از تصمیم گیری سرمایه گذاری در نظر گرفته شود. لطفاً با مشاور مالی، مالیاتی یا سایر مشاوران خود در مورد نحوه اعمال این مزایای دولتی، در صورت وجود، در شرایط خاص شما مشورت کنید. همچنین می‌توانید با طرح ایالتی 529 یا هر طرح پس‌انداز آموزشی 529 دیگری تماس بگیرید تا درباره ویژگی‌های آن‌ها بیشتر بدانید. لطفاً با متخصص مالی خود تماس بگیرید یا با شماره 7498-222-866 تماس بگیرید تا سند افشای طرح یا دفترچه را برای هر یک از وجوه اساسی دریافت کنید. سند افشای طرح حاوی جزئیات کاملی در مورد اهداف سرمایه گذاری، ریسک ها، کارمزدها، هزینه ها و هزینه ها و همچنین اطلاعات بیشتر در مورد اوراق بهادار صندوق شهرداری و شرکت های سرمایه گذاری اساسی است که باید قبل از سرمایه گذاری در نظر گرفته شوند. لطفاً قبل از سرمایه گذاری، سند افشای طرح را به دقت مطالعه کنید.

John Hancock Freedom 529 یک طرح پس انداز آموزشی است که توسط Education Trust of Alaska ارائه می شود که توسط T. Rowe Price مدیریت می شود و توسط John Hancock Distributors LLC از طریق سایر دلال-فروشندگان که قرارداد فروش با John Hancock Distributors LLC دارند توزیع می شود. John Hancock Distributors LLC یکی از اعضای FINRA است و در فهرست قوانین اوراق بهادار شهرداری (MSRB) قرار دارد.© 2022 جان هنکاک. تمامی حقوق محفوظ است. اعتقاد بر این است که اطلاعات موجود در این مطالب تا تاریخ چاپ دقیق است.

جان هنکاک آزادی 529

P. O. Box 17603, Baltimore, MD 21297-1603, 866-222-7498, jhinvestments.com/529

طرح‌های 529 بیمه‌شده FDIC نیستند، ممکن است ارزش خود را از دست بدهند، و ضمانت‌نامه بانکی یا دولتی ندارند.

فارکس های ایرانی...
ما را در سایت فارکس های ایرانی دنبال می کنید

برچسب : نویسنده : شبنم خلیلی بازدید : 55 تاريخ : دوشنبه 7 فروردين 1402 ساعت: 17:58